돈이 모일 수밖에 없는 구조를 만든다

가장 중요한 건 일찍 시작하는 것 — 시간이 가장 큰 복리다

복리에서 가장 큰 재료는 투자금도, 수익률도 아닌 시간입니다. 똑같은 돈을 넣어도 언제 시작했느냐에 따라 결과가 몇 배로 벌어집니다.

• 30~40세에 월 50만원씩 딱 10년만 넣고 멈춘 사람이, 40~60세에 월 50만원씩 20년 동안 넣은 사람보다 60세에 약 9,000만원 더 많이 가져갑니다(아래 표). 원금은 절반인데 결과는 더 큽니다. 일찍 넣은 돈은 멈춘 뒤에도 20년 동안 스스로 불어났기 때문입니다

월 50만원 · 연 7% · 60세 기준

30~40세, 딱 10년만 넣고 멈춘 사람 (원금 6,000만)

60세에 3.5억

40~60세, 20년 동안 넣은 사람 (원금 1억 2,000만)

60세에 2.6억

• 10년 늦을 때마다 60세의 결과는 절반 이하로 줄어듭니다. 늦게 시작한 만큼을 투자금으로 메우려면 몇 배를 더 넣어야 합니다
• '퇴직할 때쯤 어떻게든 되겠지' 하며 연금을 조금만 붓거나 대충 굴리는 사이, 가장 비싼 재료인 시간이 흘러갑니다
• 단돈 10만원이라도 지금 시작하세요. 투자금은 나중에 늘릴 수 있지만, 지나간 시간은 되돌릴 수 없습니다. 또 일찍 시작한 만큼 투자 경험이 쌓여, 돈이 커졌을 때 굴리는 실력도 함께 자랍니다
• 적은 돈이라도 올바른 투자 경험은 굉장히 중요한 투자 자산입니다. 그리고 이 자산은 나중에 돈으로 살 수 없습니다. 20~30년 근속하고 퇴직하며 2~3억원을 한꺼번에 받은 김부장을 떠올려 보세요. 한 번도 굴려 본 적이 없으니 물가도 못 따라가는 예금에만 넣어 두거나(돈 굴리기 1장), 감으로 투자했다가 노후의 가장 중요한 돈을 순식간에 잃기 쉽습니다. 잃은 돈은 은퇴한 이후라 복구할 때까지 기다릴 수 없습니다. 처음 굴려 보는 돈이 평생 가장 큰 돈이어서는 안 됩니다

가장 좋은 때는 10년 전이었고, 두 번째로 좋은 때는 오늘이다.

돈 모으는 순서 — 알고, 합의하고, 매달 반복한다

돈을 모으는 방법은 생각보다 단순합니다. 생활비를 알고, 가족이 같은 목표를 정하고, 매달 결산하고, 정해진 비중대로 기계적으로 삽니다. 그리고 은퇴할 때까지 이것을 반복합니다.

• 1·2는 처음에 한 번 정하는 일입니다. 얼마가 필요하고 얼마를 모을지가 여기서 나옵니다
• 3·4는 매달 되풀이하는 일입니다. 이 반복을 오래 이어가는 것이 부자로 가는 가장 빠른 길입니다
• 이 반복이 가장 흔들리는 때는 시장이 폭락할 때입니다. 워런 버핏의 말처럼, 주식 시장은 인내심 없는 사람의 돈을 인내심 있는 사람에게 옮기는 도구입니다. 금융 공부로 왜 이렇게 하는지 알면 그때도 반복을 멈추지 않을 수 있습니다

정한 대로 매달 반복하면, 부는 자연스럽게 쌓인다.

생활비부터 안다 — 우리 가구 월 생활비는 정확히 얼마인가?

생각보다 우리 집 한 달 생활비가 얼마인지 정확히 아는 사람은 드뭅니다. 대부분 '카드값이 얼마 나왔다' 정도만 압니다.

• 2~3달만 가계부를 적어 항목별로 나눠 봅니다 — 거주비, 대출금, 학원비, 식비, 차량유지비, 통신비, 보험·의료비, 기타
• 가계부를 평생 쓸 필요는 없습니다. 우리 집의 한 달 생활비가 어떻게 구성되었는지 한 번 확인하는 것이 목적입니다
• 항목별로 나눠 두면 은퇴 후를 거꾸로 짐작할 수 있습니다. 대출과 학원비는 빠지고, 의료비와 여가는 늘어납니다. 이렇게 나온 은퇴 후 생활비가 모든 계산의 출발점입니다

함께 보기 — Tips · 카드 결제일은 14일로 (한 달 쓴 돈이 한 달 청구서가 된다)

지금 얼마 쓰는지 모르면, 은퇴 후 얼마가 필요한지도 모른다.

가족이 같은 목표를 본다 — 주머니를 합친다

부부가 서로 다른 금전 목표와 다른 경제 주머니를 가지고 있으면, 은퇴 계획을 세울 수도 시뮬레이션을 돌릴 수도 없습니다.

• 합의할 것은 세 가지입니다 — 언제 은퇴할지, 은퇴 후 한 달에 얼마를 쓸지, 그리고 그러려면 매달 얼마를 투자할지. 앞의 두 가지를 정하면 세 번째는 시뮬레이터가 계산해 줍니다
• 정해진 월 투자금을 지금 형편으로 채울 수 없다면, 합의해서 생활비를 조정합니다. 자녀 학원을 줄이고 직접 가르치기, 여행 횟수 줄이기, 보험료 조정하기, 개인 용돈 줄이기처럼 — 항목마다 한 달에 얼마를 줄일지 구체적인 숫자까지 정해야 합니다
• 자산관리 앱(더리치 · 도미노 등)에 가족 계좌를 모두 연결해 두면 전체 자산을 실시간으로 함께 볼 수 있습니다

은퇴 자금은 한 사람이 아니라, 가족이 한 팀이 되어 모은다.

매달 결산한다 — 엑셀 한 시트에 한 달

회사가 매달 결산하듯, 가정도 매달 총자산을 마감합니다. 양식은 단순할수록 오래갑니다.

• 계좌별 월말 잔액, 이번 달 넣은 돈, 이번 달 배당을 포함한 자신에게 맞는 월마감 시트를 만들어 기록합니다. 다음 달은 시트를 복사해 숫자만 바꿉니다
• 시트가 쌓이면 합계는 자산 추이가 되고, 배당 칸은 연도별 배당이 됩니다. 복리가 제대로 작동하며 억 단위를 넘는 간격이 짧아지는 것, 배당이 해마다 자라는 것이 눈으로 보입니다
• 12월 월마감 시트가 쌓이면 한 해의 자산 증가율과 수익률을 확인합니다. 자산 증가율은 새로 넣은 돈까지 합친 성장이고, 수익률은 넣은 돈을 뺀 순수한 투자 성과입니다
• 목표는 물가상승률 + 3% 이상의 자산 증가입니다. 물가만큼 늘어서는 실제로는 제자리이고, 그 위로 3%p는 더 늘어야 자산이 진짜 자라고 있는 것입니다
• 시장 지수(해외는 S&P500, 국내는 KOSPI200)와도 성적을 비교해 봅니다. 이때는 넣은 돈이 섞인 자산 증가율이 아니라 수익률로 비교합니다. 목표는 물가상승률 + 3%이지만, 대세 상승장이라 시장 지수가 15~30%씩 올랐는데 내 수익률이 6%였다면 포트폴리오 구성에 문제가 있는 것입니다. 오를 때는 시장 지수보다 조금 더 벌고, 떨어지는 해에는 지수보다 덜 떨어졌다면 좋은 성적을 낸 것입니다. 시장 지수와 비교해 봐야 내가 지수를 이기는 투자 능력이 있는지, 개별주를 해도 되는지 판단할 수 있고, 포트폴리오를 짤 때의 근거도 됩니다
• 월마감은 즐거움이기도 합니다. 매달 숫자가 조금씩 자라는 것을 직접 확인하면, 자산을 쌓아 가는 긴 과정이 훨씬 덜 지루해집니다

한 해를 마감하면 — 예시

1월 초 총자산

2억원

한 해 동안 새로 넣은 돈

1,200만원

12월 말 총자산

2억 2,600만원

자산 증가율 = (연말 − 연초) ÷ 연초

13%

수익률 = (연말 − 연초 − 넣은 돈) ÷ 연초

7%

목표 — 물가상승률 + 3% 이상

물가상승률 2.1%라면

자산 증가 연 5.1% 이상

기록이 있어야 판단이 있고, 쌓이는 게 보여야 오래 간다.

통장을 나누고, 기계적으로 산다

월급이 들어오면 생각하지 않고 나눕니다. 그리고 생각하지 않고 자산을 삽니다.

• 월급을 나누는 비중을 3~4장에서 정한 생활비와 목표로 한 번만 정합니다
• 시장이 오르든 내리든 같은 날, 같은 비중으로 삽니다. 돈 굴리기의 코스트 에버리지 · Just Keep Buying과 같은 이야기입니다

고민은 처음에 한 번. 그다음은 기계처럼.

처음엔 저축률, 커지면 수익률 — 1년 수익과 1년 저축을 비교한다

사회 초년생이거나 투자금이 얼마 없다면 수익률에 집착하지 마세요. 적은 돈에서는 수익률보다 넣는 돈의 크기가 훨씬 큰 차이를 만듭니다. 그러다 자산이 커지면 순서가 뒤집힙니다.

• 초기에는 종잣돈 자체가 적어서, 투자금의 10%를 벌어도 여행 한 번이면 사라질 돈입니다. 이때는 월급 중 몇 %를 투자할지의 저축률이 자산 형성에 더 많은 영향을 줍니다. 월급의 몇 %를 정해 꾸준히 투자하다 보면, 그 반복이 평생 가는 투자 습관이 됩니다
• 그림 왼쪽 파란 칸이 지루한 구간(boring period)입니다. 보통의 투자자들은 투자금이 적어 복리가 제대로 발휘되지 않는 이 지루한 구간을 이기지 못하고 급등주, 개별주 등에 손을 대어 시장을 떠나게 됩니다. 그래서 투자 초기에 투자금을 최대한 높여 이 구간을 빨리 넘어서는 것이 무엇보다 중요합니다
• 사회 초년생이라면 투자 수익보다 빠른 승진, 특근, 연차수당 같은 급여 상승이 더 빨리 자산을 만듭니다
• 자산이 커지면 시장의 오르내림이 한 해 저축액을 압도합니다. 이때부터 수익률과 자산배분이 기하급수적으로 중요해집니다. 매년 750만원(월 약 62만원)씩 연 8% 복리로 40년을 모으면, 최종 자산 약 19억원 중 85%인 16억원이 투자 수익이고, 넣은 원금은 15%인 3억원뿐입니다
• 종잣돈(seed money)을 만들 때도, 커진 자산을 운용할 때도 가장 중요한 것은 저축하는 능력과 꾸준함입니다

지금 무엇에 집중할까 — 1년 기준으로 비교

예상 투자 수익 < 저축할 수 있는 돈

저축률 (소득 늘리기 · 절약)

예상 투자 수익 > 저축할 수 있는 돈

수익률 (자산배분 · 투자 공부)

자산 규모가 작을 때는 불리는 것보다 보태는 것이 빠르다. 투자 수익이 저축액을 넘어서면 운용에 더 신경 쓰자.

덜 쓰고, 같은 것을 효율적으로 쓴다 — 기한이 있는 절약

가계부로 생활비가 명확해졌다면, 새는 곳이 보입니다. 이제 덜 쓰거나 같은 물건을 더 싸게 쓰는 법을 실천합니다.

• 평생 아끼자는 게 아닙니다. 의미 있는 종잣돈(seed money)을 모을 때까지입니다
• 의미 있는 종잣돈은 1년 투자 수익이 1년 저축액을 넘어서는 금액입니다. 1년 저축액 ÷ 기대 수익률로 계산합니다. 월 100만원(연 1,200만원)을 모으고 연 6%를 기대한다면 2억원, 월 50만원이면 흔히 말하는 '첫 1억'입니다. 다만 최소 1억원으로 정합니다. 월 10만원을 모으면 계산으로는 2,000만원이지만, 그 돈으로는 인생이 움직이지 않습니다. 인생을 움직일 수 있는 종잣돈이 필요합니다
• 끝이 정해져 있으니 즐겁게 할 수 있습니다. 목표 금액에 닿으면 그때부터는 7장처럼 자산이 스스로 버는 돈이 저축을 앞지르기 시작합니다
• 종잣돈에 닿으면 절약을 조이는 대신 운용(자산배분)에 힘을 씁니다. 다만 저축은 멈추지 않습니다. 계속 보태는 돈이 복리의 재료가 됩니다

의미 있는 종잣돈 = 1년 저축액 ÷ 기대 수익률 (연 6%), 단 최소 1억원

월 10만원 (연 120만원) 모은다면

2,000만원 ✕ → 최소 1억원

월 50만원 (연 600만원) 모은다면

1억원

월 100만원 (연 1,200만원) 모은다면

2억원

월 200만원 (연 2,400만원) 모은다면

4억원

기한이 있는 절약은 즐겁다.

금액은 예시입니다. 카드 혜택과 지역화폐 할인율은 카드사와 지역마다 다릅니다.